讀《投資顧問怕你發現的真相》

整個金融產業合力編織的白色謊言，就是「付高費用給專業投資機構是值得的。」「有些投資專家就是有能力打敗市場，而我們有能力幫你及早發掘有這種能力的人，並藉由他們的技術獲利，所以花錢請我們幫忙是值得的。」真相是，沒有人可以打敗市場，特別是當你需付這麼高的費用給不值得的服務。

銷售業績好的投資顧問，真正的工作多半是為客戶提供娛樂服務，與維持良好的人際關係，提供資訊迎合客戶不切實際的快速致富欲望。就像賣香奈爾五號香水的化妝品銷售員，他們賣的是迅速致富的貪婪基金，而且還要替客戶掩飾他們貪婪的動機，包裝成專業與技術。

不需要付出高額的費用給投資顧問、基金經理人、避險基金，最重要的就是稅率與費用，最好的自我投資操作方式就是低費用、低周轉率的全市場股票指數基金，或是ETF。提高報酬率最好的方式，就是借錢槓桿買進以上的基金，約略33%的負債槓桿，就可以讓你達到和巴菲特一樣的35年績效的機率升高到1/9。

作為一位理財規劃顧問，要如何回應麥可．艾德賽斯(Michael Edesess)的指控呢？現代社會如他所言過度的量化盈餘，導致專業人士的道德淪喪，專業應該代表的公正、誠信不再常見，商業環境充滿欺瞞的契約與不恰當的罰則，一般投資人真的無力對付大企業的行銷攻勢。就像麥可給他自己的親戚的建議，一般人也十分需要有道德感，且有真正知識，願意像對自己的親戚說真話一般的顧問，否則，一般投資人要自己變聰明，自己改變財務行為，真的是緣木求魚，絕不是出一本書就能改變全世界。就像馬克吐溫所說：「當真相在綁鞋帶的時候，謊言已經在全世界跑完一圈了。」

要讓世界知道真相，需要一群、一大群願意說真話的理財規劃顧問，建立一種低成本的顧問關係，但是又足以讓理財規劃顧問富裕的費用架構，才有可能讓想尋找真相的人，不會只有書可以讀，沒有人可以關心他的每份契約，幫他抵擋每個要來行銷的企業攻勢，反之，一般人只有讀一本《投資顧問怕你發現的真相》，絕對不夠，他很可能不多久，就被其他鋪天蓋地的新一代謊言所淹沒。