是理財計劃？還是結構型商品？

前些天重讀葛拉漢的智慧型投資人一書時，看到他花一大段的文字，在討論華爾街如何濫用了投資人(investor)這個詞。把任何有買賣股票的人都稱為投資人(investor)，的確是很不準確的說法，多數時候這些沒有經過仔細分析的人，只是連投機者都稱不上的賭徒而已。我還覺得幹麻這麼在乎文字使用的不精確，就算華爾街與媒體都誤用了投資人(investor)這個詞，會有多糟。

才過了幾天，在臉書上看到一位在大陸發展的台灣CFP持證人貼出大陸銀行的產品介紹，才真的要相信葛拉漢的先知遠矚，這樣地錯用文字，根本是一種汙染語言的打爛仗策略，真不該被原諒。產品命名不去解釋事物真實的本質，而是尋找沾得上邊，帶有正面性質的模糊字眼來取代。一段時日過去，投資人還真的已經被用來指稱任何買賣股票的人，而不論他們買進的動機，有沒有經過仔細分析，有沒有充分分散投資，不論他的資金配置，是使用融資，還是放空的方法。只得在投資人前面加上智慧型投資人來區分。

這個讓我錯愕的產品介紹是一份高收益理財的清單，上頭列了許多客戶收益6.5%以上的商品，這些商品的名稱是XXXX幾號理財計劃，前面四個字是華人愛聽的吉祥話，想促發(Priming)一些正面情緒，也就罷了，無端把「理財計劃」放在這裡當做產品置尾的名稱，根本就是令人混淆的錯用。同樣的產品，台灣常用的名稱是「結構型商品」，這怎麼能稱為理財計劃呢？那為客戶分析資產負債、研究收入支出稅賦、設定目標、規劃如何達成目標的可執行步驟，所寫出來的這份理財計劃，該叫什麼呢？恐怕只得在理財計劃前面加上全方位理財計劃來區分。