2005/12/09

「解放卡奴」條款暫緩

昨天令很多人擔心的「解放卡奴」條款,今天在立法院暫緩討論了,金融股也止跌回升了,所以並沒有出現令人吃驚的變化,銀行家還是成功擋住了這個法案,雖然很多人都認為利率自由化,不應該因為「解放卡奴」條款而開倒車,不過利率自由化本身也不是一個絕對不可動搖的信念。而且,原本台灣民法利率20%的上限,某種程度上,也算是一種利率不自由的條款。

中央銀行利用貨幣政策與市場操作,影響長期利率,也不完全是尊重利率自由化的行為。這幾年銀行為何會衝刺消金業務,中央銀行持續維持低利率的貨幣政策,未嘗不是其中一個原因,銀行因此有大量的濫頭寸,所以有足夠的能量與動機去大肆行銷信用卡與現金卡。當美國每次一碼的升息,台灣央行卻每次半碼的升息,緩慢的升息,未嘗不是希望用低利率,刺激經濟的繼續成長,而這幾年的經濟成長率,很大部分是來自低利率所引導出來的消費者貸款成長,也就是這幾年信用卡與現金卡的成長,也在國民生產總毛額的成長上貢獻良多。

其實只要央行加速升息,資金成本上升,就會自然對銀行的放款業務、現金卡及信用卡業務,產生緊縮的作用,同時又能防止通貨膨脹的發生,應該也是一種可行的選擇。

5 則留言:

value 提到...

長期利率維持低檔有很多的因素,而且可能持續很常的一段時間,亦非央行力量所能控制
請參考
1.Federal Reserve Board
Governor Bernanke
The Global Saving Glut and the U.S. Current Account Deficit
From http://www.federalreserve.gov/boarddocs/speeches/2005/200503102/default.htm
2.債券天王Gross
Secrets
http://www.pimco.com/LeftNav/Late+Breaking+Commentary/IO/2005/IO+December+2005.htm
3.歐洲十年期公債亦由年初的3.63%,至現在的3.39%
4.引導長期利率的最大力量為Saving & Investment.

pjhuang 提到...

Value,

謝謝,這兩篇文章很有參考價值。

chi_nan 提到...

我的朋友也是幾十萬的卡奴之一,也因此得了憂鬱症,卡奴的產生多半是無法控制慾望,或是缺乏財務概念所造成,他们的本性都是善良,卻已很難生活了,政府及整個金融業讓許多善良無知的人民陷入絕境走頭無路的時後,想的是人民的生存呢? 還是高EPS支撐的金融股價?
金融業者口口聲聲說限制利差讓營運風險很大,金融市場會萎縮的時後,心裡想的是十多個月的年終獎金?還是高達千萬的董監酬勞?
做哪種生意是沒風險?當報紙打開看到被卡債逼到自殺的新聞已經不再讓你感傷時,是身處共犯結構中?還是整個社會已變的無情?

pjhuang 提到...

Chi_nan,

我願意相信人性本善,但是他們真的得學會控制自己的慾望,否則問題永遠不會解決。

我對無法控制自己慾望,而陷入卡債的朋友的建議是要趕快面對自己的債務,不要再亂花錢了,然後努力賺錢來還債,還債的過程可以想辦法協商,降低債務。否則,卡債別說利率降到10%,就算免息,還折讓本金,這些朋友也還不起。因為他還是讓自己的支出超過自己的收入。

我會願意為你的朋友提供"債務清償規劃服務",即使付不出服務費也沒關係,請讓他寄EMAIL給我。

如果從政府政策的角度來看,另一個可做的政策是快點修正"破產法"。

TimS 提到...

我也覺得真正的重心應該擺在「破產法」的修正。限制利率只是減少成為卡奴的人數(或者說減緩卡奴的增加速度),真正要「解放」卡奴,要靠破產法。

而且,以歐美的外資觀點,他們對於破產法的修正會比較容易接受。因為這跟他們目前的制度相當接近。限制放款利差,這種做法讓他們很錯愕。

關於作者:認證理財顧問黃柏仁,致力於上班族之理財規劃服務,按這裡到上班族投資理財部落格閱讀更多文章
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